<<
>>

б. Особенности определения налоговой базы у профессиональных участников фондового рынка

Существует специфика определения налоговой базы по операциям с ценными бумагами для отдельных организаций, занимающихся профессиональной деятельностью на рынке ценных бумаг. Согласно Федеральному закону «О рынке ценных бумаг» существует семь видов профессиональной деятельности на фондовом рынке и, соответственно, семь видов профессиональных участников этого рынка.
Три из них — это организации, которые непосредственно заключают сделки на рынке: брокеры, дилеры и доверительные управляющие. Остальные четыре вида организаций относятся к инфраструктуре рынка — это организаторы торговли (биржи), регистраторы и депозитарии (ведут учет прав собственности) и клиринговые организации (организуют взаиморасчеты). Сразу необходимо отметить, что инвестиционные фонды (как акционерные, так и паевые) не являются профессиональными участниками рынка, они лишь аккумулируют средства, которые потом инвестируют через профессиональных участников рынка (через свои управляющие компании).

Согласно п. 11 ст. 280 НК РФ организации, осуществляющие дилерскую деятельность, не ведут отдельный учет налоговой базы по категориям ценных бумаг.

Все прибыли и убытки от этих опе-раций дилеры включают в «общий котел».

«Осуществление» дилерской деятельности с точки зрения ст. 4 Федерального закона «О рынке ценных бумаг» означает заключение сделок с ценными бумагами на основе публичного объявления цен и других условий сделок.

На практике, как правило, сделки по публично объявленным твердым ценам заключаются на биржах. Доказать факт осущест-вления дилерской деятельности на внебиржевом рынке теорети-чески можно, но это значительно сложнее.

С точки зрения НК РФ (ст. 300) организация считается осу-ществляющей дилерскую деятельность, если она просто имеет дилерскую лицензию, выданную ФКЦБ России.

Все остальные профессиональные участники РЦБ кроме ди-леров обязаны вести раздельный учет операций с ценными бума-гами по двум категориям.

При этом, согласно п. 8 ст. 280 НК РФ в учетной политике они обязаны выбрать категорию ценных бумаг, по операциям с которыми при формировании налоговой базы в доходы и расходы включаются иные виды доходов и расходов, определенные главой 25 НК РФ.

Эта норма означает следующее. При расчете налоговой базы по отдельным категориям ценных бумаг обычные организации (не профессиональные участники фондового рынка) из доходов от соответствующих операций вычитают прямые расходы, связанные с ними. Доходы и расходы по другим видам деятельности при расчете налоговой базы по ценным бумагам не участвуют.

Профессиональные участники фондового рынка, не являющи-еся дилерами, вправе по одной из категорий ценных бумаг вклю-чить в расчет налоговой базы не только доходы и расходы по соот-ветствующим операциям с ценными бумагами, но также доходы и расходы по другим своим видам деятельности, не связанным с ценными бумагами.

Помимо особенностей определения налоговой базы по опера-циям с ценными бумагами, профессиональные участники РЦБ имеют особенности и по составу затрат (ст. 299 НК РФ). Согласно ст. 299 НК РФ профессиональные участники РЦБ имеют право уменьшать налоговую базу на целый ряд специфических затрат, связанных с их деятельностью. К ним относятся, в частности, рас-ходы на содержание торговых мест на биржах, расходы на раскры-тие информации о своей деятельности, расходы в виде взносов организаторам торговли и иным организациям (в том числе не-коммерческим), «имеющим соответствующую лицензию». Глава 25 НК РФ запрещает уменьшать налогооблагаемую прибыль на взносы в некоммерческие организации, если только уплата этих взносов не является условием осуществления деятельности налогоплательщиком (п. 40 ст. 270 и подп. 29 п. 1 ст. 264 НК РФ). Под условием осуществления деятельности в налоговой практике часто понимается невозможность для налогоплательщика получить лицензию на тот или иной вид профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг без членства в какой-либо некоммерческой саморегулируемой организации (СРО), такой как НАУФОР или ПАРТАД.

Поскольку в настоящее время для получения лицензии профессионального участника РЦБ членство в СРО не требуется, то существует точка зрения, что членские взносы в СРО нельзя относить в уменьшение налогооблагаемой прибыли (осуществлять деятельность на рынке и извлекать доходы можно и без этого).

Не исключено, что в будущем арбитражная практика внесет корректировки в этот подход, поскольку «условия осуществления деятельности» и «условия получения лицензии» — это не синонимы.

В числе особенностей состава затрат у профучастников не-обходимо отметить и право дилеров списывать на затраты суммы резервов под обесценение вложений в ценные бумаги (ст. 300 НК РФ).

Такой резерв дилер имеет право создавать каждый квартал под вложения в эмиссионные ценные бумаги, обращающиеся на организованных рынках. Резерв создается, если рыночные цены на такие ценные бумаги на отчетную дату оказались ниже стоимости их приобретения с учетом накладных расходов. Резерв создается под каждый выпуск эмиссионных ценных бумаг, цены на которые упали. При дальнейшем росте цен резерв корректируется в сторону уменьшения с отнесением этих сумм на доходы. Следует иметь в виду, что право относить на затраты резерв под обесценение ценных бумаг имеют только дилеры. Для других профессиональных участников РЦБ эти суммы не уменьшают налоговую базу.

<< | >>
Источник: Б. М. Митин. Ценные бумаги учет, налоги, право. 2006

Еще по теме б. Особенности определения налоговой базы у профессиональных участников фондового рынка:

  1. Налоговый учет у профессиональных участников рынка ценных бумаг
  2. Статья 213. Особенности определения налоговой базы по договорам страхованияКомментарий к статье 213
  3. Определение налоговой базы и уплата налога с доходов, полученных физическими лицами, не являющимися налоговыми резидентами Российской Федерации
  4. Определение налоговой базы и суммы налога рассмотрим на примерах.
  5. Профессиональные участники рынка ценных бумаг
  6. Профессиональные участники рынка ценных бумаг
  7. Саморегулируемые организации профессиональных участников рынка ценных бумаг
  8. Профессиональные участники рынка ценных бумаг
  9. Учет расходов профессиональных участников рынка ценных бумаг
  10. Определение налоговой базы по операциям с финансовыми инструментами срочных сделок
  11. Определение налоговой базы по операциям с инвестиционными паями
  12. Объединения профессиональных участников рынка ценных бумаг
  13. Саморегулируемые организации профессиональных участников рынка ценных бумаг
  14. Профессиональные участники рынка ценных бумаг
  15. Порядок предоставления вычетов при определении налоговой базы по операциям купли-продажи ценных бумаг
  16. Определение налоговой базы по операциям купли-продажи ценных бумаг
  17. Виды профессиональных участников рынка ценных бумаг
  18. Участники рынка ссудного капитала. Роль и функции фондовой биржи.
  19. Определение налоговой базы при реализации акций (долей, паев), полученных при реорганизации
  20. Определение налоговой базы по операциям купли-продажи ценных бумаг, не обращающихся на организованном рынке ценных бумаг